Il s’intéresse peut-être aux finances personnelles et est impatient d’en apprendre davantage sur les placements. Cependant, avant de choisir le type de portefeuille de placements qui pourrait lui convenir, il est important de l’informer sur la tolérance au risque et sur la manière dont celle-ci peut différer de la vôtre ou de celle de ses pairs.
Cette introduction peut vous aider à discuter de la tolérance au risque avec votre enfant, à déterminer où il se situe à cet égard, et à l’inciter à prendre des décisions éclairées concernant les niveaux de risque à considérer avant d’investir son argent.
À retenir
- La tolérance au risque se rapporte au montant de perte qu’une personne est prête à assumer en échange de la possibilité de réaliser des gains sur ses placements.
- Comprendre sa tolérance au risque avant de commencer à investir permet de prendre des décisions éclairées.
- Il existe trois catégories principales de tolérance au risque : prudent, modéré et audacieux.
- Vous devez tenir compte de vos échéanciers, de vos objectifs, de votre situation financière actuelle et de votre degré d’aisance personnel pour déterminer votre tolérance au risque.
Qu’est-ce que la tolérance au risque ?
Avant d’expliquer la notion de « tolérance au risque » à votre enfant, assurez-vous qu’il comprend bien la notion de « risque ». De manière générale, le risque implique la possibilité qu’un malheur survienne, et il s’applique à de nombreuses situations, que ce soit en voiture, lors d’un tour de montagnes russes ou d’un investissement financier.
La tolérance au risque se rapporte au niveau de risque qu’une personne est prête à tolérer dans une situation donnée. Si l’idée de prendre des risques effraie votre enfant (comme lorsqu’il monte à bord d’un wagon de très hautes montagnes russes), cela indique qu’il a une faible tolérance au risque. S’il n’a pas peur de prendre des risques, cela peut indiquer qu’il a une grande tolérance au risque. Une grande tolérance au risque en général dans la vie n’indique pas forcément une grande tolérance au risque financier. Ce que fait votre enfant au quotidien peut être à l’opposé de sa manière d’investir, et inversement. L’enfant qui trouve que le saut à l’élastique est « cool » préférerait peut-être investir son argent dans un certificat de placement garanti (CPG).
Que signifie une faible tolérance au risque pour les placements ?
Vous (ou votre enfant) investissez dans l’espoir que vos placements vous rapporteront de l’argent. C’est le but ! Cependant, il existe toujours un risque que vous perdiez de l’argent (sauf dans le cas d’un CPG ; à condition que le placement soit maintenu jusqu’à l’échéance, les rendements sont garantis). Une faible tolérance au risque signifie que vous ne supportez pas l’idée de fluctuations importantes du marché boursier ou de voir vos placements perdre de la valeur. Vous préférez vous en tenir à des placements à faible risque qui garantissent des gains modestes, mais n’ont pas le potentiel de générer de grosses sommes d’argent.
La devise d’une faible tolérance au risque : « J’aime me sentir en sécurité ».
Que signifie une grande tolérance au risque pour les placements ?
Si votre enfant a une grande tolérance au risque, cela signifie qu’il est en mesure de supporter les fluctuations du marché et qu’il sera plus enclin à faire des placements à risque élevé. Ce type de placement pourrait donner à votre adolescent de meilleures chances de s’enrichir, mais il pourrait aussi voir ses placements perdre de la valeur en raison des fluctuations du marché.
La devise d’une grande tolérance au risque : « Qui ne risque rien n’a rien ».
Vous avez besoin de vous rafraîchir la mémoire concernant les placements ? Ce résumé des termes d’investissement de base peut vous aider.
En quoi la tolérance au risque diffère-t-elle de la capacité de prise de risque ?
La tolérance au risque et la capacité de prise de risque vont de pair lorsqu’il s’agit de créer un portefeuille financier. La tolérance au risque est liée à la personnalité et aux croyances de chacun, et elle ne change généralement pas beaucoup tout au long de la vie.
Par ailleurs, la capacité de prise de risque correspond au niveau de risque que la situation financière d’une personne peut supporter. Il s’agit d’un nombre mathématique mesurable qui peut fluctuer au fil des ans. Une personne ayant de nombreuses obligations financières (par exemple, une hypothèque et plusieurs enfants) ou disposant de moins de temps pour atteindre ses objectifs (par exemple, si elle est proche de la retraite) aura une capacité de prise de risque réduite, même si elle possède une grande tolérance personnelle au risque. Les enfants et les adolescents ont tendance à avoir une capacité de prise de risque élevée, car ils n’ont pas d’obligations financières, et le temps joue en leur faveur.
Pourquoi la tolérance au risque est-elle importante lorsque vous investissez ?
Avant même que votre enfant ne songe à investir, il est essentiel de bien comprendre sa tolérance au risque (et sa capacité de prise de risque), afin qu’il puisse faire des choix stratégiques entre les divers produits de placement qu’il souhaite acquérir.
- S’il se constitue un portefeuille de placements trop risqué pour sa tolérance, il risque de paniquer si la valeur d’une action baisse, de vendre trop tôt sous l’effet du stress et, finalement, de perdre de l’argent.
- En revanche, si son portefeuille qui n’est pas assez risqué pour sa tolérance, il pourrait ne pas atteindre ses objectifs financiers.
Certains conseillers en services financiers demandent même à leurs clients de répondre à un questionnaire sur la tolérance au risque avant de faire des recommandations.
Types de tolérance au risque
La tolérance au risque peut être divisée en trois catégories principales : prudence, modération et audace. (Certains experts ajoutent même d’autres catégories, telles que « modérément prudent » ou « modérément audacieux », mais les trois types principaux constituent un bon point de départ.) Si vous choisissez une catégorie avec votre enfant afin d’orienter ses choix de placement, vous devez tenir compte de son appétit personnel pour le risque et de sa capacité de prise de risque.
Investisseur prudent
L’investisseur prudent (ou conservateur) a une faible tolérance au risque et devient nerveux si ses placements perdent temporairement de la valeur. Il se concentre sur la préservation de son argent et se contente d’un faible rendement sur ses placements (ce qui signifie que ses placements ne croîtront que lentement et par petites sommes), pourvu qu’il évite de grandes fluctuations de valeur.
Si votre adolescent a une faible tolérance au risque, il vaut mieux qu’il mette la majorité de ses fonds dans des placements à faible risque, comme des comptes d’épargne à intérêt élevé, des obligations de société ou des certificats de placement garanti (c.-à-d. des CPG, où il obtiendra des intérêts sur l’argent qu’il bloque dans un compte d’épargne pendant une période déterminée).
Investisseur modéré
L’investisseur modéré se situe entre l’audacieux et le prudent en adoptant des stratégies issues de chaque approche. Il accorde une importance égale aux deux objectifs – accroître ses actifs et réduire les risques au minimum – ce qui signifie qu’il est prêt à accepter un certain niveau de risque pour faire de l’argent.
Si votre enfant a une tolérance au risque modérée, il pourrait allouer 60 % de son portefeuille à des actions (pour la croissance) et 40 % à des obligations (pour la stabilité).
Investisseur audacieux
L’investisseur audacieux a une grande tolérance au risque et ne sera pas trop stressé s’il constate que ses placements perdent de la valeur. Il est prêt à accepter le risque de perdre un peu d’argent à court terme, voire la totalité de son placement, pour avoir la possibilité d’obtenir un meilleur rendement.
Si votre enfant a une très grande tolérance au risque, il pourrait créer un portefeuille à risque élevé avec un pourcentage important de ses placements en actions. Bien que le marché boursier puisse connaître de fortes fluctuations, il offre généralement le plus de chances de faire fructifier son argent à long terme. Votre enfant pourrait aussi allouer une petite partie de son portefeuille à des obligations, à des comptes d’épargne ou à d’autres types de placements stables.
Comment déterminer son niveau de tolérance au risque ?
Lorsque vous aidez votre enfant à déterminer le niveau de tolérance au risque qu’il utilisera pour investir, il est important de considérer les facteurs suivants :
Échéancier
Par exemple, si votre adolescent a 18 ans et qu’il commence à épargner pour la retraite, il aura amplement le temps de faire fructifier ses économies. Il peut prendre plus de risques, car il a plus de temps pour se remettre des pertes subies. Toutefois, s’il épargne pour l’université ou un voyage et qu’il a besoin de l’argent l’année suivante, sa tolérance au risque devrait être moindre. Plus l’échéancier est court, moins on peut se permettre de prendre des risques.
Objectifs de placement
Demandez à votre enfant de réfléchir à ce qu’il souhaite accomplir avec son argent. Rêve-t-il de prendre sa retraite à 40 ans en comptant sur une croissance importante ? Recherche-t-il une croissance modeste mais stable afin de protéger ses actifs et de suivre l’inflation ? Comme chacun investit pour des raisons et des objectifs différents, il est important que votre enfant réfléchisse aux siens.
Situation financière actuelle
Votre enfant a probablement peu de responsabilités financières et peut probablement absorber des pertes. Puisqu’il peut compter sur vous en cas de besoin, il pourrait se permettre une plus grande tolérance au risque. Il en va de même pour un adulte sans enfants, qui a un emploi stable et des économies. Toutefois, la personne qui est le principal soutien de famille et a de nombreuses responsabilités financières, comme une hypothèque et des enfants, et peu d’économies, devrait être plus prudente avec ses placements, car elle ne peut pas se permettre de perdre des sommes importantes.
Capacité émotionnelle à gérer les pertes
Demandez à votre adolescent de réfléchir à certains scénarios défavorables, tels qu’une diminution de 10 %, de 20 % ou de 30 % de la valeur de ses actions. En perdrait-il le sommeil ? Se sentira-t-il tellement stressé qu’il retirera tous ses placements et finira par perdre de l’argent à long terme ? S’il vend immédiatement ses actions par crainte de perdre encore plus d’argent, il s’agit d’un investisseur prudent. S’il est prêt à attendre quelques mois (ou quelques années) et à réévaluer la situation, on a affaire à un investisseur modéré. Si les fluctuations du marché ne l’effraient pas, il appartient à la catégorie des investisseurs audacieux.
La tolérance au risque peut (et devrait !) avoir une grande incidence sur la façon dont votre enfant place son argent. Il est judicieux qu’il détermine s’il a un profil prudent (ou conservateur), modéré ou audacieux avant de prendre des décisions importantes. Cela peut l’aider à évaluer le niveau de risque qu’il est prêt à tolérer pour son portefeuille et à identifier les types de placements qui lui conviennent au moment d’investir. Ce guide simple sur les placements peut vous aider, votre enfant et vous, à partir du bon pied.
La littératie financière générale est une compétence importante à acquérir pour les enfants et les adolescents, et c’est là que Mydoh entre en jeu. L’appli Mydoh propose un environnement ludique où les enfants apprennent à suivre leurs revenus et leurs dépenses, à se familiariser avec les principes de base de l’argent et à exécuter les tâches que vous leur avez assignées. Vous pouvez suivre tout cela dans votre compte principal pour favoriser la réussite financière de votre enfant.
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